El Grupo Mutua lanza su primer fondo de capital riesgo
Este fondo está diseñado de forma conjunta por Mutuactivos, Orienta Capital y Alantra WM.
Mutuactivos entra en el mundo del capital riesgo con su primer fondo de fondos: Mutuafondo Global Ventures I FCR. Dirigido a inversores particulares e institucionales, el vehículo invertirá en compañías tecnológicas y de ciencias de la vida.
Presenta un horizonte de inversión mínimo de 10 años y va dirigido a inversores particulares e institucionales. Mutuactivos SGIIC será la gestora del fondo y contará con el asesoramiento de la firma norteamericana Top Tier Capital Partners, que cuenta con una experiencia de más de 25 años y acceso directo a los mejores gestores de venture capital.
Además de la propia Mutuactivos SGIIC, en la concepción, diseño y desarrollo del fondo también han participado de forma conjunta Orienta Capital y Alantra Wealth Management.
Las tres gestoras participadas por el Grupo Mutua comercializarán el nuevo fondo.
El objetivo de Mutuactivos es levantar un capital de 100 millones de euros con este nuevo vehículo, en el que Mutua Madrileña se ha comprometido a invertir 10 millones.
Luis Ussía, consejero delegado de Mutuactivos, asegura que cada vez más clientes solicitan inversiones alternativas con las que diversificar y complementar sus carteras, “lo que nos ha llevado a darles respuesta con un producto propio”.
“Nuestros clientes podrán invertir en Mutuafondo Global Ventures I, de la mano de Mutua Madrileña, que ya ha manifestado un compromiso de inversión de 10 millones de euros en el fondo. La alineación de intereses es una de las características diferenciales de nuestra gestora, lo que permite a los inversores invertir en nuestros vehículos al igual que lo hace Mutua Madrileña que, como es habitual, es en todos los casos el primer inversor”, añade Ussia.
Inversión en tecnología
Mutuafondo Global Ventures I, FCR tiene como objetivo generar una rentabilidad neta anual estimada no garantizada de entre el 15 por ciento y el 20 por ciento, en un plazo mínimo de diez años. El vehículo podrá contratarse con una inversión mínima de 100.000 euros.
El vehículo invertirá principalmente en empresas tecnológicas (en torno al 80 por ciento de la cartera) y, en segundo término, en ciencias de la vida (en torno al 20 por ciento restante). En ambos casos, el objetivo será invertir en compañías en las fases de mayor creación de valor para los inversores.
En cuanto a diversificación geográfica, un 50 por ciento estará invertido en activos de Estados Unidos, un 40 por ciento, en activos europeos y un 10 por ciento, en otros mercados.
En general, la cartera tendrá exposición global a venture capital, con una amplia diversificación por gestores y geografías.
“Las próximas añadas de venture capital podrán aprovecharse de unas valoraciones más ajustadas, en un contexto de presión por la corrección de las tecnológicas cotizadas”, explica Antonio Morales, director de inversiones no cotizadas de Mutua Madrileña.
Mutuactivos lanza el fondo en estos momentos en respuesta al creciente interés de los inversores por los mercados privados.
“El venture capital se ha consolidado como uno de los segmentos de inversión más atractivos dentro del mundo de los alternativos y como parte de una cartera diversificada. Es un elemento diversificador y de mejora del perfil de rentabilidad-riesgo de sus carteras”, comenta Antonio Morales.
Experiencia en activos alternativos
Mutua Madrileña es uno de los inversores institucionales de referencia en inversiones alternativas en España. Cuenta desde 2009 con un equipo de inversión especializado en este tipo de inversiones en el que ha logrado unos retornos muy satisfactorios.
La rentabilidad media histórica de la cartera de activos alternativos de Mutua se sitúa en el 11,5 por ciento. La aseguradora ha comprometido más de 1.000 millones de euros durante los últimos 10 años en más de 100 inversiones, tanto a través de fondos como de forma directa.
Consulte más información de Mutuactivos en la guía de gestoras.
