Los mejores planes mixtos del año

El año está a punto de terminar y es el momento de estimar el coste fiscal del IRPF y los posibles ajustes que aún estamos a tiempo de hacer para reducirlo, entre ellos una aportación extra a un plan de pensiones.

Para un horizonte de jubilación en el medio/largo plazo, los planes de pensiones mixtos son una alternativa viable, bien con un sesgo más agresivo, en el caso de los de renta variable, o con un toque algo más conservador, en el caso de los de renta fija.

Como categoría, la Renta Variable Mixta se revaloriza en el año un 5,31 por ciento. Sin embargo, el más rentable durante el año, BANIF DYNAMIC GROWTH alcanza un 22,51 por ciento de rentabilidad en el año, según VDOS. Con vocación inversora global, invierte en fondos de inversión, con una distribución de su cartera entre renta variable y renta fija no establecida y que vendrá determinada por la sociedad gestora, en función de su estrategia inversora. Su evolución histórica por rentabilidad sitúa a este plan en el primer quintil tanto a uno y tres meses, como a uno y tres años, registrando en el último periodo anual un dato de volatilidad de 14,43 por ciento. No requiere una aportación mínima inicial, aunque sí es necesario realizar contribuciones periódicas mínimas de 30,05 euros, siendo su comisión fija de 1,90 y de depósito de 0,10 por ciento.

En la categoría de renta fija mixta, el más rentable en 2012 es PREVISION COLECTIVA DE PENSIONEShref="http://www.quefondos.com/es/planes/ficha/?isin=N1753 ">  con un 8,54 por ciento de rentabilidad según VDOS. Gestionado por Gestión de Previsión y Pensiones (grupo BBVA) se integra en un fondo mixto, con un porcentaje de inversión en renta variable de alrededor del 30 por ciento. El porcentaje de renta fija en su cartera tiene una duración de entre dos y cuatro años, dependiendo de las expectativas de mercado. Su historia de rentabilidades lo sitúa en el primer quintil de forma consecutiva y sostenida en los últimos cuatro periodos anuales -2009, 2010, 2011 y en el actual 2012- con un dato de volatilidad en el último periodo de doce meses de 9,11 por ciento. La inversión en este plan de pensiones no requiere un mínimo inicial o periódico, aplicando a sus partícipes una comisión fija es de 0,50 por ciento y de depósito de 0,10 por ciento.

De la gestora CNP Barclays Vida y Pensiones, BARCLAYS PENSION DINAMICO 202href="http://www.quefondos.com/es/planes/ficha/?isin=N3671">0 obtiene un 8,53 por ciento de rentabilidad en el año, según VDOS. El plan invierte en una cartera diversificada de activos, divisas y áreas geográficas, pudiendo incluir depósitos y otros fondos. Los porcentajes de cada uno de sus activos se irán variando progresivamente, al objeto de ir reduciendo el riesgo según se aproxime el año 2020. Gestiona un patrimonio de 27 millones de euros, con un comportamiento por rentabilidad que lo encuadra en el primer quintil, por este concepto, en los tres últimos periodos anuales, 2010, 2011 y 2012. Su dato de volatilidad en el último año, de 5,93 por ciento, lo posiciona en el quintil cinco, prueba del adecuado control de esta variable respecto al resto de planes de su categoría. Es necesario aportar un mínimo de 40 euros para suscribir este plan, la misma cantidad que ha de aportarse periódicamente. Sus partícipes soportan una comisión fija de 1,50 por ciento y de depósito de 0,40 por ciento.

Son planes de pensiones con calidad cinco estrellas de VDOS, con un nivel de riesgo alto o muy alto, adecuados por tanto para partícipes que tengan aún su jubilación en un futuro a medio o largo plazo. Muy interesante la propuesta del último plan, que propone una fecha final que, haciéndola coincidir con la fecha de jubilación, evitará tener que gestionar el riesgo de forma individual.

Paula Mercadohref="mailto:paula.mercado@vdos.com"">

Directora de Análisis de VDOShref="http://www.vdos.com/">